Pues programas para pasar AVI a MPEG-2 hay muchos, está el Canopus Procoder que recomendé arriba y el TMPGEnc, estos dos son fáciles de usar, luego hay otros más complicados.
Lo único que tienes que tener en cuenta es que si vas a grabarlo en DVD, el formato del MPEG-2 que vas a hacerte tiene que ser CVD o DVD, no vale por ejemplo el SVCD. Esto es porque antes de grabarlo tienes que hacer una autoría (fijate en el link de mi mensaje anterior) y los programas de autoría sólo te aceptarán los MPG en formato CVD o DVD. Tampoco sirven videos que vayan a 23.976 fps, sólo valen si va a 25 fps (PAL) o 29.976 fps (NTSC).
Como recomendación, yo lo haría en formato CVD, que es muy compatible con la mayoría de discos DVD (no en vano sus características son las mismas que las de un DVD, salvo que está a mitad de resolución). Como no hay mucha información en internet acerca del CVD, te guío a unas FAQ de mi foro donde está explicado, hay 3 FAQ (una de cómo hacer CVD con TMPGEnc y dos de cómo hacerlo con el Canopus Procoder):
http://www.mundodivx.com/public/foro...=3277&start=30
Una vez tengas el MPG en formato CVD, haces la autoría y los menús con TMPGEnc DVD Author y lo grabas, y ya está listo para ver en un reproductor de salón.
Un saludo