Código PHP:
$consulta = mysql_query("SELECT cod_usuario, total_a_pagar FROM $sql_tabla WHERE cod_usuario ='$cod_usuario'");
if (mysql_num_rows($consulta)>0) {
mysql_query("update $sql_tabla set total_a_pagar=$total_a_pagar WHERE cod_usuario='$cod_usuario' ");
} else {
mysql_query("INSERT INTO $sql_tabla (cod_usuario, total_a_pagar) " .
"VALUES ('$cod_usuario', '$total_a_pagar')") or die(mysql_error());
}