como funciona htpasswd

[akira the one]

hola a todos... en otros foros eh oido hablar de este tema pero no me kedo claro para empezar el htpasswd es un archivo o un directorio porque no lo encuentro dentro de mi hotsing..... si el codigo es este:

AuthUserFile /path_a_un_fichero_con_los_nombres_de_usuario_y_pas sword/.htpasswd
AuthGroupFile /dev/null
AuthName "Acceso Restringido"
AuthType Basic
<Limit GET POST>
require valid-user
</Limit>
Options All MultiViews

donde coloco el nombre de usuario y el passsword y con que extension se guarda este archivo.... ( se crea en un block de notas) tambien tengo ke crear la carpeta si no lo encuentro en mi hosting (htpasswd)