¿Cuál es tu duda? ¿Dónde te quedas?
Si sólo pide eso lo que tendrías que hacer básicamente es:
Código:
Recoger nombre_archivo.txt
Si existe, abrirlo en modo lectura.
Abrir en modo escritura nombre_archivo.html
Coger un carácter de nombre_archivo.txt
Hasta que no haya fin de fichero
Escribir el carácter en nombre_archivo.html
Coger un carácter de nombre_archivo.txt
Cerrar los archivos
Si tienes una duda trataré de resolverla encantado, pero picarte el código así sin más no te va a ayudar en nada.