Algo mas: la sintaxis completa y correcta es utilizando el atributo href para los links:
Cita: <a onclick="cierra();"> Cerrar</a></p>
Cita: <a href="#" onclick="cierra();"> Cerrar</a></p>
Y entonces, para que se ejecute el evento onClick y no el link, se utiliza "return false":
Cita: function cierra()
{
parent.$.fn.fancybox.close();
return false
}