Como quitar espacios intermedios en SQL con replace

[rafaescalona]

Buenos días, recurro al foro y espero me puedan colaborar.

Pasa que necesito actualizar los registros de la columna Nombre y quitar espacios intermedios.

Ya usé la funcion replace, pero esta me funciona únicamnete para espacios intermedios dobles, es decir.

@Nombre='Carlos%%Morales'

SI utilizo update Nombre=replace(@Nombre,'%%','%') funciona a la perfeccion. El resultado es Carlos%Morales

Pero que pasa si tengo @Nombre='Carlos%%%%Morales%%%Gonzalez'

¿Como resuelvo?

Nota: Cada % representa un espacio.

Saludos.