Listbox php-mysql en local server sin datos

[Jlopez2014]

Código PHP:

<?php
                $SQL1 = "select nomempresa from empresas order by nomempresa";
                $RESULTADO1=mysqli_query($SQL1,$cn);
                ?>
                <select name="txtempresas" size="1">
                <option value=""></option>
                <?
                while($FILA=mysqli_fetch_array($RESULTADO1))
                echo "<option value='".$FILA["nomempresa"]."'>"
                .$FILA["nomempresa"]."</option>";?> 
                </select>
 

esa variable $cn viene del php incluido en la pagina actual llamado "conexion.php" y está creado así:

Código PHP:

<?php
$cn=mysql_connect("localhost","root","")or die("ERROR EN LA CONEXION");
$db=mysql_select_db("elian4_mip")or die("ERROR EN LA CONEXION CON LA BD");
return($cn);
return($db);?>
 

No entiendo n verdad porque hacer cambios, si funciona bien en el servidor web, no entiendo porquee coloca tanto problema el local...